Welche Rolle spielte Binance beim FTX-Crash?

Der US-Kongress untersucht derzeit, wie viel Einfluss Binance auf den Zusammenbruch von FTX hatte.

FTX war eine US-Börse. Eigentlich waren es zwei Börsen, eine internationale, FTX.com, und eine ausschließlich für den US-Markt, FTX.US. 

Binance ist auch eine Börse, wenn auch keine US-Börse, und Binance hat auch eine zweite Börse, die US-Kunden gewidmet ist: Binance.US. 

Daher ist Binance in jeder Hinsicht ein direkter Nicht-US-Konkurrent einer großen US-Börse. 

Es ist jedoch erwähnenswert, dass das Unternehmen, das FTX betreibt, ist mit Sitz auf den Bahamas, obwohl FTX alle Genehmigungen und Lizenzen für den Betrieb in den USA besaß. Außerdem betraf der Zusammenbruch die internationale Börse FTX.com und nicht die US-Börse FTX.US. 

Die Rolle von Binance beim Zusammenbruch von FTX

Das Zusammenbruch von FTX war darauf zurückzuführen, dass das Unternehmen, das es betrieb, nicht über genügend Reserven verfügte, um alle Auszahlungsanträge ausführen zu können, die nach Bekanntwerden von etwas in ihm eingingen Jahresabschluss von Alameda Research hat nicht gepasst. 

Alameda Research war eine Art Tochtergesellschaft der FTX-Gruppe, mit sehr engen Beziehungen zur Börse. 

Eine wichtige Rolle bei der Generierung dieses „Bank Runs“ spielte jedoch die Binance, und insbesondere seinen CEO Changpeng CZ Zhao. 

Tatsächlich schrieb er am 6. November auf Twitter, dass sich Binance aufgrund der aufgetauchten Enthüllungen dazu entschlossen habe alle FTT-Token verkaufen es noch besessen. 

Im Rahmen des Ausstiegs von Binance aus dem FTX-Equity im vergangenen Jahr erhielt Binance rund 2.1 Milliarden USD-Gegenwert in bar (BUSD und FTT). Aufgrund der kürzlich ans Licht gekommenen Enthüllungen haben wir beschlossen, alle verbleibenden Finanztransaktionssteuern in unseren Büchern zu liquidieren. 1/4

- CZ 🔶 Binance (@cz_binance) 6. November 2022

Nicht zufällig fiel am selben Tag der Preis des FTX-Tokens (FTT) auf den Kryptomärkten von 25 $ am Vortag bis 22 $ am nächsten Tag. 

Es ist auch kein Zufall, dass der Rückgang bei 22 Dollar aufgehört hatte, wie der damalige CEO von Alameda Research, Caroline Ellison, antwortete CZ, dass sie bereit seien, alle FTT-Token von Binance zu einem Preis von 22 $ zu kaufen. 

Zwei Tage später, während FTX bereits ernsthafte Probleme hatte, alle Auszahlungsanträge auszuführen und Preis der FTT war auf 4 $ zusammengebrochen, CZ schrieb erneut auf Twitter, dass FTX Binance um Hilfe gebeten habe und sie beschlossen hätten, die Übernahme der US-Börse anzubieten „helfen, die Liquiditätskrise zu überbrücken.“ 

Heute Nachmittag bat FTX um unsere Hilfe. Es gibt eine erhebliche Liquiditätskrise. Um die Benutzer zu schützen, haben wir einen unverbindlichen LOI unterzeichnet, der beabsichtigt, vollständig zu erwerben https://t.co/BGtFlCmLXB und helfen, die Liquiditätskrise abzudecken. Wir werden in den kommenden Tagen eine vollständige DD durchführen.

- CZ 🔶 Binance (@cz_binance) 8. November 2022

Dies geschah nicht, da Binance in den folgenden Tagen nach einer Due-Diligence-Prüfung der Konten von FTX bekannt gab, dass es nicht mehr beabsichtigt, es zu kaufen. 

Als Ergebnis der Due Diligence des Unternehmens sowie der neuesten Nachrichtenberichte über missbräuchlich behandelte Kundengelder und angebliche Ermittlungen der US-Behörde haben wir entschieden, dass wir die potenzielle Übernahme von nicht weiterverfolgen werden https://t.co/FQ3MIG381f.

- Refinanzierung (@binance) 9. November 2022

Der US-Kongress untersucht den Einfluss von Binance auf den Zusammenbruch von FTX

Nach den Zwischenwahlen scheint der neu gestaltete US-Kongress darauf bedacht zu sein, sich mit der Frage zu befassen, welche Rolle Binance wirklich beim Zusammenbruch von FTX gespielt hat. 

Republikanischer Kongressabgeordneter Patrick McHenry aus North Carolina sagte, dass die Rolle von Binance beim plötzlichen Zusammenbruch von FTX einer der Schwerpunkte der Dezember-Anhörung des Finanzdienstleistungsausschusses des Repräsentantenhauses sein wird, für den McHenry als Vorsitzender kandidiert. 

Einerseits ist es möglich, dass diese Aussagen von ihm Teil der laufenden Propaganda sind, um zu versuchen, zum Vorsitzenden dieses Komitees gewählt zu werden, seit FTX Mitbegründer und CEO Sam Bankman-Fried (SBF) steht vor allem der Demokratischen Partei sehr nahe, und es klingt ziemlich seltsam, dass ein neu gewählter Republikaner sich auf seine Seite stellen zu wollen scheint. 

Allerdings stammt CZ ursprünglich aus China, allerdings mit kanadischer Staatsangehörigkeit, und FTX war eine US-Börse. Die Republikaner kümmern sich sehr um einheimische Unternehmen und haben ein schlechtes Verhältnis zu chinesischen Konkurrenten, daher haben diese Aussagen von ihm, die zugunsten des SBF-Demokraten zu gehen scheinen, so sehr den Beigeschmack politischer Propaganda. 

Es ist jedoch erwähnenswert, dass FTX zwar einen Antrag gestellt hat Kapitel 11 Status nach dem US-Insolvenzrecht hat, hat es seinen Hauptsitz auf den Bahamas, so sehr, dass sich die bahamaischen Behörden geweigert haben, die US-Behörden die Insolvenz handhaben zu lassen. 

Dies schafft ein zusätzliches Problem. 

Tatsächlich sollte die Kongressuntersuchung mit einer Anhörung von SBF selbst beginnen, aber letztere hat ihren Sitz auf den Bahamas. Das Problem ist, dass die bahamaischen Behörden überhaupt nicht glücklich darüber zu sein scheinen, SBF in die USA ziehen zu lassen, um vom Finanzdienstleistungsausschuss des Repräsentantenhauses angehört zu werden. 

Anscheinend laufen derzeit Verhandlungen zwischen den Behörden der USA und der Bahamas, um eine Einigung zu erzielen, die es letzteren ermöglichen würde, den Umzug von SBF in die USA zu akzeptieren. 

Daher beabsichtigt der Finanzdienstleistungsausschuss des Repräsentantenhauses, sowohl das Verhalten von SBF, die US-Bürgerin ist, als auch die Rolle von Binance in dieser Angelegenheit zu untersuchen. 

FTX-Mitarbeiter

Inzwischen wurde das entdeckt FTX ermutigte seine Mitarbeiter, ihre Ersparnisse an derselben Börse anzulegen, und die Plattform sogar wie eine Bank zu nutzen. 

Aus dieser Indiskretion und aus einigen Äußerungen von SBF in den letzten Tagen könnte geschlossen werden, dass die Strategie des Unternehmens darin bestand, nur einen Teil der Kundeneinlagen in bar zu halten und den anderen ohne die Genehmigung des Kunden für eigene Zwecke zu verwenden, und dass sie suchten nach anderen Einkünften, um diese Defizite zu decken. 

Daher ist es überhaupt nicht verwunderlich, dass sie angesichts von Einlagen in Höhe von rund 9 Milliarden US-Dollar hatte nur 1 Milliarde Dollar Bargeld zur Verfügung, um Auszahlungsanträge auszuführen. Die restlichen Reserven waren entweder illiquide, schwer zu liquidieren oder existierten gar nicht mehr, weil sie aufgebraucht waren. 

An diesem Punkt ist es nicht einmal verwunderlich, dass sie nach neuen Einnahmen suchten, um das Loch zu schließen, selbst auf Kosten der Überzeugung ihrer eigenen Mitarbeiter, Kunden zu werden.