Dieser kleine KI-ETF könnte ein verstecktes Juwel sein

Fortschritte in der künstlichen Intelligenz (KI) haben im Jahr 2023 die Fantasie des Marktes und der breiten Öffentlichkeit gleichermaßen erregt, daher ist es keine Überraschung, dass KI-fokussierte ETFs seit Jahresbeginn solide Zuwächse verzeichnen. Mit einem verwalteten Vermögen (AUM) von nur 13 Millionen US-Dollar ist das WisdomTree Fonds für künstliche Intelligenz und Innovation (BATS:WTAI) könnte ein verstecktes Juwel unter diesen Fonds sein. Hier erfahren Sie, warum es an diesem winzigen, unter dem Radar liegenden ETF viel zu mögen gibt.

KI fängt gerade erst an

WisdomTree schreibt, dass KI „ein transformativer Megatrend ist, der das Potenzial hat, in den kommenden Jahren nahezu alle Aspekte unseres weltweiten Lebens und Arbeitens zu beeinflussen.“

Und obwohl KI ein großes langfristiges Wachstumspotenzial bietet, wird sie auch in zahlreichen Anwendungen eingesetzt, die sich heute auf unser Leben und unsere Unternehmen auswirken – seien es Chatbots wie ChatGPT, selbstfahrende Technologie in Autos, industrielle Automatisierung oder Software zur Workflow-Automatisierung.

Der legendäre Investor Stanley Druckenmiller, der als Leiter von Dusquense Capital Berichten zufolge über einen Zeitraum von 30 Jahren eine jährliche Rendite von 30 % erwirtschaftete, sagte kürzlich, dass KI „genauso wirkungsvoll sein könnte wie das Internet“. Er sagte auch, dass uns zwar wirtschaftlich eine „harte Landung“ bevorstehe, dass KI-Führer wie Nvidia und Microsoft jedoch „unglaubliche Chancen“ aus einer harten Landung mit sich bringen könnten.

Darüber hinaus wies er darauf hin, dass Nvidias Chancen im Bereich KI selbst bei einer großen Rezession so überzeugend seien, dass er nicht davon überzeugt sei, dass der Aktienkurs von Nvidia sinken werde, obwohl das Kurs-Gewinn-Verhältnis hoch sei.

Durchdachte Diversifizierung

WTAI bietet Anlegern eine diversifizierte und umfassende Möglichkeit, sich im Bereich KI zu engagieren. Es hält nicht nur 76 verschiedene Aktien, sondern konzentriert sich auch nicht übermäßig auf seine Spitzenpositionen wie einige andere ETFs mit KI-Thema. Seine Top-10-Bestände machen nur 22.6 % des Fonds aus, was bedeutet, dass Anleger nicht übermäßig den Höhen und Tiefen einiger weniger großer Beteiligungen ausgesetzt sind. An der Spitzenposition liegt Nvidia mit einer Gewichtung von nur 3 %, was angemessen ist.

Die Geschichte geht weiter

Was mir an den Beteiligungen von WTAI auch gefällt, ist, dass das Unternehmen in ein breites Spektrum des heutigen KI-Universums investiert. WisdomTree sagt, dass der WTAI ETF „durch Direktinvestitionen in börsennotierte Unternehmen auf der ganzen Welt, die sich auf die Kapitalisierung von KI in einer Vielzahl von Technologien und Anwendungen konzentrieren, einen präzisen Zugang zum KI-Megatrend bieten möchte.“

WTAI legt seinen Investitionsschwerpunkt auf KI in vier Schlüsselbereichen: KI-Software, Halbleiter, Hardware (zu der beispielsweise autonome Fahrzeuge, Drohnen, Robotik und industrielle Automatisierung gehören würden) und das, was es „Innovation“ nennt, eine allumfassende Kategorie Dazu könnte jedes Unternehmen gehören, das KI nutzt, um bestehende Branchen zu revolutionieren.

Nachfolgend finden Sie eine Momentaufnahme der Top-Bestände von WTAI mithilfe des TipRanks-Bestandstools, das Anlegern einen umfassenden Überblick über die Top-Bestände eines ETFs und deren Eigenschaften bietet.

Halbleiter sind für die Stromversorgung von KI-Anwendungen von entscheidender Bedeutung, und Sie finden hier viele führende Halbleiternamen wie Nvidia, Taiwans Alchip Technologies, Advanced Micro Devices und Lattice Semiconductor.

Nvidia ist ein führender Halbleiterhersteller, wenn es um KI geht. Einige Quellen gehen davon aus, dass das Unternehmen einen Marktanteil von bis zu 85 % am GPU-Markt hat. Aber nicht zu vergessen sind Unternehmen wie AMD, von denen Morgan Stanley-Analyst Joseph Moore kürzlich sagte, dass sie einen haben könnten Möglichkeiten innerhalb der KI, die um ein Vielfaches größer sind als ursprünglich angenommen. Auch Halbleiterhersteller wie Taiwan Semiconductor und ASML Holding NV gehören hier zu den Top 10, da KI ohne die Herstellung der dahinter stehenden Chips für Unternehmen wie Nvidia und Advanced Micro Devices nicht möglich wäre.

WTAI hält auch große Technologieunternehmen wie Meta Platforms und weiter unten auf der Liste Microsoft, Alphabet und Amazon, die alle selbst aufregende Fortschritte in der KI-Technologie machen. Zum Portfolio gehören auch Softwareunternehmen wie ServiceNow und UiPath, die KI in ihren Angeboten nutzen, um Kunden bei der Rationalisierung und Automatisierung ihrer Arbeitsabläufe zu unterstützen.

Eine weitere Sache, die Ihnen an den Top-Beständen von WTAI auffallen wird, ist, dass sie einige sehr starke Smart Scores aufweisen. Der Smart Score ist das proprietäre quantitative Aktienbewertungssystem von TipRanks, das Aktien anhand von acht verschiedenen Marktfaktoren bewertet. Das Ergebnis ist datengesteuert und erfordert kein menschliches Eingreifen. Ein Smart Score von 8 oder höher entspricht einer Outperform-Bewertung.

Nvidia, C3.Ai, Lattice Semiconductor, Cadence Design Systems und ASML sind mit „Perfect 10“ Smart Scores führend. Mittlerweile verfügen auch AMD und Infineon Technologies über Outperform-äquivalente Bewertungen mit Smart Scores von 8 bzw. 9.

Ist WTAI laut Analysten ein Kauf?

Analysten sind auch hinsichtlich des WTAI optimistisch und bewerten ihn mit einem moderaten Kauf. Von den 886 Bewertungen auf WTAI sind 70.56 % „Käufe“, 24.32 % „Halten“ und 5.11 % „Verkäufe“. Das durchschnittliche Kursziel der WTAI-Aktie von 20.13 US-Dollar impliziert ein Aufwärtspotenzial von ~15 % gegenüber dem aktuellen Niveau.

Angemessenes Kostenverhältnis

WTAI hat eine angemessene Kostenquote von 0.45 %. Das ist zwar nicht so günstig, wie man es von einem kostengünstigen, breit angelegten Indexfonds erwarten würde, aber für einen spezialisierten, thematischen ETF wie diesen ist es zumindest angemessen. Obwohl sie etwas höher ist, als ich normalerweise gerne sehen würde, hat WTAI bei der Betrachtung einer Reihe anderer beliebter ETFs mit KI-Thema mithilfe des ETF-Vergleichstools von TipRanks die niedrigste Kostenquote im Vergleich und liegt damit knapp vor der iShares Multisektor-ETF für Robotik und künstliche Intelligenz (NYSEARCA:IRBO) und liegt deutlich niedriger als mehrere andere prominente Namen.

Benutzer von TipRanks können das Vergleichstool verwenden, um problemlos bis zu 20 Aktien oder ETFs anhand einer Vielzahl anpassbarer Schlüsselkriterien wie Preis, Smart Scores, vergangene Performance, AUM und vieles mehr zu vergleichen.

Eine gute Wahl für Investitionen in den KI-Megatrend 

Ein Risiko, das Anleger beachten sollten, besteht darin, dass WTAI mit einem AUM von 13 Millionen US-Dollar ein sehr kleiner ETF ist, was ihn volatiler machen könnte als größere ETFs. Allerdings verfügt es auch über ein ausreichendes tägliches Handelsvolumen, sodass die Liquidität für den durchschnittlichen Privatanleger kein Problem darstellen dürfte.

Zusammenfassend lässt sich sagen, dass WTAI mit einer angemessenen Kostenquote (insbesondere im Vergleich zu anderen ETFs mit KI-Thema) und einem gut diversifizierten Beteiligungsportfolio, das alle Aspekte des KI-Bereichs abdeckt, eine gute Wahl für Anleger zu sein scheint, die sich engagieren möchten Dieser starke langfristige Megatrend.

Offenlegung