3 Top-Guru-Favoriten, die in der Nähe von 52-Wochen-Tiefs gehandelt werden

Zusammenfassung

• Das am breitesten gehaltene Portfolio hat den S&P 500 in den letzten zehn Jahren und seit seiner Auflegung übertroffen.
• Drei Aktien in diesem Musterportfolio werden in der Nähe von 52-Wochen-Tiefs gehandelt.

Unter den Modellportfolios von GuruFocus ist dasjenige, das seit seiner Einführung im Jahr 2006 die besten Renditen verzeichnet hat, das Am häufigsten gehaltenes Modellportfolio. Seit Auflegung hat dieses Modellportfolio eine kumulierte Rendite von 392.12 % erzielt. In den letzten 10 Jahren hat er im Durchschnitt eine Rendite von 12.92 % pro Jahr erzielt, verglichen mit den 500 % des S&P 9.90 pro Jahr.

Das Modellportfolio „Most Broadly Held“ besteht aus den 25 Top-Aktien, die am häufigsten in den Portfolios der Gurus vorkommen. Es wird alle 12 Monate neu gewichtet, und wenn die Anzahl der Guru-Besitzer gleich ist, werden die Aktien danach geordnet, welche die höhere Konzentration aufweisen (dh einen größeren Prozentsatz der Portfolios einnehmen).

Das kluge Geld strömt in Scharen zu Aktien, die sich langfristig bewährt haben, daher ist es nicht verwunderlich, dass die meisten Namen, die es in dieses Modellportfolio schaffen, solche mit langjähriger Outperformance sind, wie zum Beispiel AppleAAPL
(AAPL, Finanzen) und Berkshire HathawayBRK.B
Anteile der Klasse B (BRK.B, Finanzen). Hedge-Fonds und Pensionskassen erhalten einen weiteren Anreiz, bei stabilen Werten zu bleiben, da Regulierungsbehörden und Kunden das Potenzial für enorme Rückschläge tendenziell nicht mögen. Infolge dieser Faktoren besteht das am häufigsten gehaltene Portfolio in der Regel aus den „Besten der Besten“ des S&P 500 sowie gelegentlich aus Nicht-US-Aktien, in denen Fondsmanager großen Wert sehen, wie Taiwan Semiconductor Manufacturing (TSM, Finanzen).

Laut GuruFocus All-in-One-Screener, drei der am häufigsten gehaltenen Aktien sind zum jetzigen Zeitpunkt bis auf 15 % ihres 52-Wochen-Tiefs gefallen: AlphabetGOOGL
Inc. (GOOG, Finanzen)(GOOGL, Finanzen), UnitedHealth-GruppeUNH
Inc. (UNH, Finanzen) und Johnson&JohnsonJNJ
(JNJ, Finanzen). Könnten diese Aktien Wertchancen darstellen, oder sind sie dem Potenzial für langfristige Rückgänge ausgesetzt? Lass uns einen Blick darauf werfen.

Haftungsausschluss: Die Informationen zu Guru-Beständen stammen aus 13F-Einreichungen und Investmentfondsberichten. Anleger sollten sich darüber im Klaren sein, dass 13F-Berichte und Investmentfondsberichte kein vollständiges Bild der Bestände eines Gurus vermitteln. Die 13F-Berichte enthalten nur eine Momentaufnahme von Long-Aktienpositionen in in den USA notierten Aktien und amerikanischen Depository Receipts zum Quartalsende. Sie umfassen keine Short-Positionen, internationale Nicht-ADR-Bestände oder andere Arten von Wertpapieren. Die Daten zu Investmentfonds stammen aus den vierteljährlichen Aktualisierungen auf der Website des/der betreffenden Fonds. Dies besteht in der Regel aus Long-Aktienpositionen in US-amerikanischen und ausländischen Aktien. Aber auch diese begrenzten Berichte können wertvolle Informationen liefern.

Alphabet

Googles Muttergesellschaft Alphabet Inc. (GOOG, Finanzen)(GOOGL, Finanzen) wurde am 94.65. März mit etwa 8 $ pro Aktie gehandelt, was 13.47 % über seinem 52-Wochen-Tief lag. Der GF-Wertdiagramm stuft die Aktie als deutlich unterbewertet ein.

Nach den jüngsten Zulassungsanträgen hielten 51 Gurus stimmberechtigte Aktien von Alphabet, während 48 stimmberechtigte Aktien hielten, obwohl sich einige von ihnen mit den Gurus überschneiden, die sowohl stimmberechtigte als auch nicht stimmberechtigte Aktien besitzen. Die Gurus mit den größten Anteilen an stimmberechtigten Aktien von Alphabet sind Ken Fisher (Trades, Portfolio), Primecap Management und Dodge & Cox, während diejenigen mit den größten Anteilen an nicht stimmberechtigten Aktien Dodge & Cox, Primecap Management und Baillie Gifford (Trades, Portfolio). Gurus haben die Aktie in den letzten Quartalen gleichermaßen gekauft und verkauft, nachdem sie von 2019 bis 2021 Nettoverkäufer waren.

Alphabet erzielt den größten Teil seiner Einnahmen aus Anzeigen, insbesondere Anzeigen, die in seine führende Suchmaschine Google, seine Maps-Anwendung und YouTube integriert sind. Inmitten sinkender Werbeausgaben im Zuge der Konjunkturverlangsamung verzeichnete das Unternehmen einen Rückgang des Gewinns pro Aktie, was den Aktienkurs mitnahm.

Die gute Nachricht ist, dass die langfristigen Aussichten vielversprechend erscheinen, solange Google seine Suchmaschinendominanz aufrechterhalten und seine Einnahmequellen mit seinem Cloud-Geschäft, künstlicher Intelligenz und Moonshot-Projekten wie selbstfahrenden Autos diversifizieren kann. Wie bei jeder Technologieaktie besteht die Möglichkeit, dass Konkurrenten Alphabet stören könnten, aber je mehr Geld ein Unternehmen in Forschung und Entwicklung stecken muss, desto wahrscheinlicher ist es, dass es die Kontrolle über überlegene Technologien behält – und das gibt es nur wenige Unternehmen auf der Welt kann behaupten, mehr Geld zu haben als Alphabet, das Ende 113 über 2022 Milliarden US-Dollar an Bargeld und 29 Milliarden US-Dollar an Schulden verfügte.

Unitedhealth Group

Aktien des großen US-Krankenversicherers UnitedHealth Group (UNH, Finanzen) wurde am Mittwoch mit rund 469.29 $ pro Stück gehandelt, was 4.06 % über dem 52-Wochen-Tief der Aktie lag. Entsprechend der GF-Wertdiagramm, ist die Aktie leicht unterbewertet.

UnitedHealth erschien in den Portfolios von 37 Gurus nach den neuesten behördlichen Einreichungen. Der Top-Guru-Aktionär der Aktie war der Vanguard Gesundheitsfonds (Trades, Portfolio), gefolgt von Dodge & Cox und Andreas Halvorsen (Trades, Portfolio). Gurus waren in den letzten fünf Quartalen Nettoverkäufer der Aktie, aber die meisten Verkäufe waren Reduzierungen.

Die UnitedHealth Group ist nach Umsatz das größte Managed-Care-Unternehmen in den USA. Es bietet eine Vielzahl von Gesundheitsprodukten und Versicherungsdienstleistungen über seine vielen Tochtergesellschaften an und hat aufgrund der alternden Bevölkerung in den USA starken Rückenwind. Das Wachstum der letzten Jahre wurde durch das Wachstum von Medicare Advantage-Plänen vorangetrieben, bei denen es sich um staatlich subventionierte private Versionen von handelt Medicare.

UnitedHealth hat viel negative Presse wegen eines Gerichtsurteils bekommen, dass die Regierung Medicare Advantage-Überzahlungen zurückerhalten darf, die durch Krankenversicherer entstanden sind, die die Preise künstlich in die Höhe trieben. Laut einem Bericht des Government Accountability Office aus dem Jahr 2017 hat die Regierung allein im Geschäftsjahr 16 mehr als 2016 Milliarden US-Dollar an missbräuchlichen Zahlungen im Rahmen von Medicare Advantage geleistet. Ab 2022 machten UnitedHealth-Pläne 28 % des Medicare Advantage-Marktes aus. Zum Glück für die Investoren von UnitedHealth sind 28 % von 16 Milliarden US-Dollar nichts für ein Unternehmen, das 322 einen Umsatz von 2022 Milliarden US-Dollar erwirtschaftet hat.

Johnson & Johnson

Der Pharmariese Johnson & Johnson (JNJ, Finanzen) wurde am Mittwoch mit rund 152.98 $ pro Aktie gehandelt, was nur 1.15 % über seinem 52-Wochen-Tief lag. Der GF-Wertdiagramm bewertet die Aktie leicht unterbewertet.

Es gab 35 Gurus, die nach den neuesten behördlichen Einreichungen Aktien von Johnson & Johnson hielten Ken Fisher (Trades, Portfolio), Ray Dalio (Trades, Portfolio) Bridgewater Associates und Jeremy Grantham (Trades, Portfolio) ganz oben auf der Liste. Gurus haben die Aktie in den letzten Jahren mehr verkauft als gekauft, obwohl die Mehrheit der Verkäufe Reduzierungen waren. Wenn wir das Volumen der Käufe im Vergleich zu den Verkäufen und nicht die Anzahl betrachten, sind die Gurus seit Mitte 2021 zu Nettokäufern der Aktie geworden.

Das weitreichende Geschäft von Johnson & Johnson berührt die meisten Aspekte des Gesundheitswesens, von Impfstoffen und Arzneimitteln bis hin zu Verbrauchergesundheit, Hygiene, medizinischen Geräten und modernster Medizintechnik. Es kombiniert eine langsame, aber stetige, durch Akquisitionen geförderte Wachstumsstrategie mit einem Fokus auf Aktionärsrenditen, wodurch es die Liste der Dividendenkönige mit mehr als 50 aufeinanderfolgenden Jahren des Dividendenwachstums schafft. Zum jetzigen Zeitpunkt wies die Aktie eine Dividendenrendite von 2.93 % auf.

Die Stabilität von Johnson & Johnson beruht auf seiner unglaublichen Diversifizierung in Bezug auf Produkte und Regionen. Es tätigt weiterhin wertsteigernde Akquisitionen wie AbiomedABMD
, einem weltweit führenden Unternehmen in der Herzwiederherstellung, und die Wachstumsbemühungen in Schwellenländern ausweiten. Während ein schnelles Wachstum für dieses Unternehmen unwahrscheinlich ist, scheint ein anhaltendes langsames Wachstum in Kombination mit einer starken Dividende eine gute Möglichkeit zu sein.

Angaben

Ich/wir haben keine Positionen in den genannten Aktien und haben nicht vor, innerhalb der nächsten 72 Stunden neue Positionen in den genannten Aktien zu kaufen.