Orthogonaler Handel erhält eine Mahnung über Schulden in Höhe von 36 Millionen US-Dollar

Orthogonal Trading ist mit acht Krediten im Wert von rund 36 Millionen US-Dollar im Rahmen des DeFi-Kreditprotokolls Maple Finance in Verzug geraten. 

Der Ausfall hat dazu geführt, dass Maple Finance die Verbindungen zu Orthogonal Trading abgebrochen hat, weil es seine Finanzlage falsch dargestellt hat. 

Ein Ausfall von 36 Millionen Dollar 

Es hat sich herausgestellt, dass die Kryptofirma Orthogonal Trading mit Krediten im Wert von 36 Millionen Dollar, die über das DeFi-Kreditprotokoll Maple Finance aufgenommen wurden, in Verzug geraten ist. Der Ausfall erfolgte, nachdem bekannt wurde, dass die Gelder von Orthogonal Trading mit der bankrotten Krypto-Börse FTX verbunden waren. Der Ausfall wird als erheblich angesehen und betrifft 30 % aller aktiven Kredite im Kreditprotokoll.

Infolge des Zahlungsausfalls hat Maple Finance alle Verbindungen zu Orthogonal Trading abgebrochen. Orthogonal Trading betreibt ein Kreditgeschäft und einen Krypto-Hedgefonds. Laut der von Maple Finance veröffentlichten Erklärung entfernt es das Unternehmen als Kreditnehmer auf der Maple Finance-Plattform und entfernt auch Orthogonal Credit als Delegierten und schließt seine Kreditpools.

Hinweis zu M11-Kreditproblemen 

Orthogonal sollte ein Stablecoin-Darlehen in Höhe von 10 Millionen USDC aus einem von M11 Credit verwalteten Kreditpool zurückzahlen. Das Unternehmen war ein bedeutender Kreditnehmer bei Maple Finance und auch ein Manager und Konsortialführer eines Kreditpools im DeFi-Protokoll. Infolge des Zahlungsausfalls hat M11 Credit Orthogonal eine Zahlungsaufforderung für alle seine ausstehenden Kredite auf den USDC-Stablecoin-Pool von Maple ausgestellt. 

Der Großteil der Ausfälle in Höhe von rund 31 Millionen US-Dollar befindet sich im M11 USDC-Pool, der von M11 Credit betrieben wird. Die Mahnung betrifft auch die Wrapped Ether (wETH)-Darlehen von Orthogonal im Wert von rund 5 Millionen US-Dollar. Dieses Darlehen stammt von einer anderen von M11 Credit verwalteten Kreditfazilität auf Maple. 

In einem Blogbeitrag erklärte M11, dass Orthogonal sein Engagement in FTX falsch angegeben habe. Der Beitrag wurde hinzugefügt, 

„Wir glauben, dass Orthogonal Trading sein Engagement zuvor absichtlich falsch angegeben und daher einen schwerwiegenden Verstoß gegen das Master Loan Agreement (MLA) begangen hat. Anstatt mit uns zusammenzuarbeiten und ihr Engagement offenzulegen, versuchten sie, Verluste durch weiteres Trading auszugleichen, wodurch sie letztendlich erhebliches Kapital verloren.“

Laut M11 Credit informierte Orthogonal sie erst am 3. Dezember darüber, dass es aufgrund seines Engagements größere Verluste erlitten hatte als angegeben FTX und infolgedessen nicht in der Lage wäre, seine Schulden zurückzuzahlen. 

„Wir sind äußerst schockiert und enttäuscht von den Aktionen von Orthogonal Trading. Die absichtlich falsche Angabe von Informationen während der zahlreichen Kontakte, die wir in den letzten Wochen hatten, hat unsere Fähigkeit, unser ausstehendes Kreditrisiko zu managen, stark beeinträchtigt.“

Maple Finance trennt Krawatten 

Infolge des Zahlungsausfalls beschloss Maple Finance, die Verbindung zu Orthogonal abzubrechen, da das Unternehmen seine Finanzlage falsch dargestellt hatte. In einer vernichtenden Erklärung erklärte Maple, dass Orthogonal „operiert, während es faktisch zahlungsunfähig ist“, und teilte Credit M11 oder Maple Finance nicht mit, dass es nicht in der Lage sein würde, die Schulden zu bedienen. Die Erklärung fügte hinzu, 

„Es ist jetzt klar, dass sie [Orthogonal Trading] während ihrer faktischen Insolvenz tätig waren und es ihnen nicht möglich sein wird, ein Handelsgeschäft ohne externe Investitionen fortzusetzen. Falsche Angaben wie diese verstoßen gegen die Vereinbarungen von Maple, und es werden alle angemessenen rechtlichen Möglichkeiten zur Rückforderung von Geldern verfolgt, einschließlich Schiedsverfahren oder Rechtsstreitigkeiten, falls erforderlich.“

Laut einem Sprecher von Maple Finance erwartet das Unternehmen, mindestens 2.5 Millionen US-Dollar zurückzuerhalten, die zur Deckung des Schadens aus dem Ausfall verwendet werden. Diese Mittel stammen aus der Poolabdeckung und den von Orthogonal anfallenden Gebühren, die sich noch auf der Plattform befinden. M11 Credit erwägt auch rechtliche Schritte gegen Orthogonal, in der Hoffnung, einen Teil der Gelder zurückzuerhalten. 

Der Gründer von Maple Finance ist von den Ereignissen enttäuscht 

Sid Powell, der Gründer von Maple Finance, zeigte sich schockiert und enttäuscht von dem Vorfall. Er erkannte jedoch auch den wachsenden Bedarf an strengeren Due-Diligence-Prüfungen bei unterbesicherten Krediten an. Er fügte hinzu, dass die Plattform versuchen könnte, in Zukunft teilweise besicherte Kredite einzuführen. 

Powell versicherte den Benutzern auch, dass das Protokoll Pool-Gelder in separaten Smart Contracts sperrt und dass die Verluste nur auf die betroffenen Pools beschränkt seien. Die Gelder in anderen Pools blieben sicher, betonte Powell. 

Haftungsausschluss: Dieser Artikel dient nur zu Informationszwecken. Es wird nicht als Rechts-, Steuer-, Investitions-, Finanz- oder sonstige Beratung angeboten oder verwendet