Diese Short-Squeeze-Aktie hat eine versteckte Rendite von 18.4 %

Diese Dividendenaktie bringt 10.4 % Rendite. Aber in Wirklichkeit weist es eine jährliche „versteckte Rendite“ von 18.4 % auf, wenn wir Rückkäufe in Betracht ziehen.

Achtzehn Komma vier Prozent pro Jahr. Warte ab, Was?!

(Ihr Stratege macht eine Pause, um nach oben auf den verstorbenen, großen Norm Macdonald zu zeigen.)

Nun, was wäre, wenn ich Ihnen sagen würde, dass diese Aktie war ebenfalls stark kurzgeschlossen? Über 11% der ausstehenden Aktien dieses Unternehmens werden leer verkauft. Dies ist Treibstoff für eine mögliche Rally, da diese Positionen später zurückgekauft werden müssen.

Denken Sie daran, wenn Händler eine Aktie leerverkaufen, buchen sie den Verkauf im Voraus. „Ich finde diese Aktie so schrecklich, dass ich sie zum heutigen Preis verkaufen möchte.“

Sie verkaufen es, bevor sie es kaufen. Ihre Wette ist, dass der Preis fallen wird. „Ich kaufe es später zu einem niedrigeren Preis zurück“, schließe die Short-Position und profitiere von der Differenz (abzüglich der Kosten des Margin-Darlehens und etwaiger Dividenden, die der Leerverkäufer zahlen muss).

Diese Wetten werden besonders knifflig, wenn alle sie machen. Wir erinnern uns, was mit passiert ist GameStop
GME
(GME):

• Hedgefonds waren massiv Short GME (mehr als 100 % der Aktien wurden leerverkauft!).
• Internet-Brüder und -Mädels lernten dies und fingen an zu kaufen.
• Der Hedgefonds Melvin Capital stieg ein, bekam quetschte und implodierte vollständig.

Verglichen mit GME ist die Short-Position von 11 % in Vertrauen für medizinische Eigenschaften
MPW
(MPW) ist bescheiden. Aber das ist ein 10.4% Zahler. Das Leerverkaufen einer Dividendenaktie ist das ultimative Zeichen der Respektlosigkeit, denn der Leerverkäufer ist es am Haken, um die Dividendenzahlung zu leisten.

Ich weiß nicht, wie es euch geht, aber wenn ich investiere, bevorzuge ich nicht einen 10.4%-Tab an der Aktienbar gegen mich laufen zu lassen.

MPW ist auch kein Nachtschwärmer. Es hat kein alterndes Geschäftsmodell wie GME. Die Firma profitiert tatsächlich von der Alterung Amerikas!

Vor Jahren gab es für Krankenhäuser keine einfache Finanzierung. Wenn jemand ein Krankenhaus bauen wollte, blieb ihm nur ein klassisches Unternehmenskreditpaket. Dies bereitete große Kopfschmerzen, da das Krankenhaus gezwungen war, seinen gesamten Vermögenswert als Sicherheit zu hinterlegen.

Ed Aldag gründete MPW im Jahr 2002, um dieses Problem anzugehen. Er und sein Team haben kostengünstige und flexible Finanzierungsalternativen für Krankenhäuser entwickelt. Es funktionierte! Eds Unternehmen ist heute der größte Investor in Krankenhausimmobilien in den USA.

Größter „Investor“ ist entscheidend: MPW nicht Lauf Krankenhäuser, es investiert in ihnen. Das Unternehmen stellt den Betreibern, insbesondere bewährten, Kapital zur Verfügung. Im Gegenzug verwenden sie das Geld, um ihre Einrichtungen zu verbessern, ihre Technologie aufzurüsten, mehr Personal einzustellen und ihren Komplex zu erweitern (und ihre Kredite zurückzuzahlen).

Dennoch kann das Halten von MPW ein ziemliches Rodeo sein. Das würdest du nicht von einem stetigen Dividendenzahler (und Dividendensteigerer!) erwarten, aber Schlagzeilen können diese Aktie erschüttern. Anlass zur Sorge könnten die Krankenhausbetreiber geben.

Bereits 2017 stürzte MPW in die Sorge, dass der Krankenhausbetreiber Adeptus Health in Schwierigkeiten geraten könnte. Investoren befürchteten ausbleibende oder reduzierte Mietzahlungen. Ihre Bedenken waren berechtigt – es meldete 2021 Insolvenz an –, aber die Probleme schwappten nie auf MPW über. Wir haben die Aktie gehalten und während der Adeptus-Angst sogar „verdoppelt“, weil wir erkannten, dass die Ansteckungsängste übertrieben waren.

Das erste Mal haben wir MPW in unserem gehalten Contrarian-Einkommensbericht Portfolio erzielten wir eine Gesamtrendite von 105 %, einschließlich 3.09 $ Dividende pro Aktie. Das war gut für eine Barrendite von 28 % auf unseren ursprünglichen Kauf von 11.13 $. Da MPW durch die Sorgen summte, gab es keinen Grund, zu früh einzulösen. Wir haben bis März 2019 gewartet, um zu Buchgewinnen zu verkaufen:

Unsere zweite Runde mit MPW war nicht so freundlich. Aber es könnte jetzt an einem Wendepunkt sein.

Letzte Woche gab der Vorstand eine Rückkaufgenehmigung in Höhe von 500 Millionen US-Dollar bekannt. Dies gibt Ed und seinem Team das OK, in den nächsten 8 Monaten satte 12 % des ausstehenden Floats des Unternehmens zurückzukaufen.

Wenn eine Aktie so billig ist, kann ein Rückkauf den Preis wirklich ankurbeln. Ich persönlich liebe diesen Schritt. Es ist lästig wenn sich Manager darüber beschweren, dass ihre Aktien zu niedrig sind oder Leerverkäufer ihr Leben ruinieren.

Kaufen Sie Ihre günstigen Aktien zurück. Setzen Sie Ihr Geld dort ein, wo Ihr Mund ist.

Dies gibt Ed und seinem Team die überzeugende Aussicht auf eine Gesamtrendite von 18.4 %, die ich bereits erwähnt habe. Wir haben eine Barrendite von 10.4 % (vierteljährlich zu 0.29 $ pro Aktie gezahlt) plus 8 % der zurückgekauften Aktien.

Dieser Rückkauf sollte jede Kennzahl pro Aktie besser aussehen lassen. Es wird auch die Dividende unterstützen und sogar steigern, da all das Geld gespart wird, wenn 8 % weniger Aktien ausgezahlt werden müssen!

Denken Sie daran, dies ist ein jährlich Sparen für MPW. Es ist mehr zukünftiges Geld, das das Management verwenden kann, um sogar zurückzukaufen mehr Aktien, erhöhen Sie seine Ausschüttung oder investieren Sie in Akquisitionen, die dies ermöglichen weiter Cashflow steigern.

Die Kapitalrendite dieses Rückkaufs ist hervorragend. Es beginnt bei 18.4 % und wird dank des „virtuosen Bargeldkreislaufs“, den der Rückkauf einleitet, tatsächlich ein noch höherer ROI sein.

MPW Shorts sind offiziell auf hinweis. Achten Sie auf Bären, denn diese Aktien sind bereit, schnell nach oben zu drücken!

Brett Owens ist Chief Investment Strategist für Konträre Aussichten. Für weitere großartige Einkommensideen erhalten Sie in seinem kostenlosen Sonderbericht seinen neuesten Sonderbericht: Ihr Portfolio für den vorzeitigen Ruhestand: Riesige Dividenden – jeden Monat – für immer.

Offenlegung: keine