Bei einer Inflation von 6.4 % suchen viele Anleger nach Anlagen, die die Inflationsrate schlagen können. Der Global X Super Dividend ETF (NYSEARCA:SDIV) hilft Anlegern nicht nur, die Inflation zu schlagen, sondern verdoppelt sie mit einer massiven Dividendenrendite von 14.5 %.
SDIV ist auch für einkommensorientierte Anleger attraktiv, da dieser ETF im Gegensatz zu vielen anderen Dividendenaktien und ETFs, die vierteljährlich Dividenden ausschütten, jeden Monat eine Dividende ausschüttet.
Es gibt jedoch auch einige potenzielle Nachteile, die Anleger beachten sollten. Lassen Sie uns in die Vor- und Nachteile dieses ETF mit einer atemberaubenden Rendite eintauchen.
Strategie des SDIV ETF
Der SDIV strebt danach, allgemein den Ergebnissen und der Rendite des Solactive Global SuperDividend Index vor Gebühren und Kosten zu entsprechen. Seine Strategie besteht darin, in einige der renditestärksten Dividendenaktien weltweit zu investieren.
Die Investition in diese ertragsstarken Aktien bringt SDIV eine Rendite von 14.5 %, was doppelt so hoch ist wie die Inflationsrate, fast das Neunfache der durchschnittlichen Rendite des S&P 500 und mehr als das Dreifache der risikofreien Rendite, die Anleger aus 10 Jahren erzielen können Schatzkammern.
Es spricht einiges für die Erfolgsbilanz von SDIV, wenn es um die Beständigkeit seiner Dividende geht – seit seiner Gründung im Jahr 2011 hat SDIV 11 Jahre in Folge jeden Monat eine monatliche Dividendenzahlung geleistet.
Die Top-Holdings von SDIV: Spanning the Globe
SDIV ist extrem diversifiziert. Es hält 130 Aktien und seine Top-10-Bestände machen nur 13.9 % des Vermögens aus. Außerdem macht keine Beteiligung mehr als 1.7 % des Fonds aus. Darüber hinaus sind die Beteiligungen von SDIV weiter diversifiziert – sowohl geografisch als auch im Hinblick darauf, aus welchen Branchen sie stammen.
Nur 29.7 % der Bestände des Fonds befinden sich in den Vereinigten Staaten. Wenn Sie also ein US-Anleger sind, der nach einem internationalen Engagement sucht, bietet SDIV Ihnen das in Pik. Das geografisch zweitgrößte Engagement des Fonds ist Brasilien (14 %), gefolgt von Hongkong (11.2 %), China (9.7 %) und Großbritannien (6.0 %). Die hohen Investitionen des ETF in internationale Aktien sorgen für eine große Diversifizierung, waren aber in letzter Zeit auch Gegenwind, da der starke Dollar eine Herausforderung für internationale Aktien darstellte.
Ein zusätzlicher Hinweis zur Geografie ist, dass ein Engagement von über 20 % in China und Hongkong zusammengenommen im vergangenen Jahr aufgrund der chinesischen Null-COVID-Politik ein Gegenwind war, dieses Engagement in diesem Jahr jedoch Rückenwind sein könnte, da China aus diesen Lockdowns hervorgeht.
China ist auch eine der wenigen großen Volkswirtschaften der Welt, die derzeit die Geldpolitik lockert. Chinas Zentralbank injiziert Liquidität in die Inlandsmärkte, um die Wirtschaftstätigkeit anzukurbeln, was SDIV in Zukunft einen Schub geben könnte.
Viele der Top-Bestände von SDIV sind Namen, die den meisten Anlegern möglicherweise nicht sofort bekannt sind. Die Top-Holding BW LPG und die andere Top-10-Holding Golden Ocean sind beide in der Schifffahrtsbranche tätig. BW LPG bringt satte 14.7 % und Golden Ocean 17.1 % auf Basis der letzten 12 Monate. BW LPG hat seinen Sitz in Singapur und Golden Ocean hat seinen Sitz auf Bermuda, was die unterschiedliche Natur der Beteiligungen von SDIV unterstreicht.
Top-10-Holding Omega Healthcare Investors ist ein in den USA ansässiger Gesundheits-REIT mit einer Rendite von 9.8 %. Eine weitere Top-10-Position, Arbor Realty (NYSE:ABR), ist ein in den USA ansässiges Unternehmen, das in strukturierte Finanzprodukte auf dem Immobilienmarkt investiert. ABR-Aktien rentieren derzeit mit 12.2 %.
Energie ist eine Branche, die mit hohen Dividendenrenditen in Verbindung gebracht wird, daher ist es nicht verwunderlich, dass sie im Global X SuperDividend ETF durch Beteiligungen wie den brasilianischen Ölgiganten Petrobras gut vertreten ist – wobei zu beachten ist, dass dies Vorzugsaktien von Petrobras sind, nicht das Stammkapital – Antero Midstream und diversifiziertes Gas & Öl.
Unten finden Sie eine Übersicht über die Top-Holdings von SDIV mit dem Holdings-Tool von TipRanks.
Zu berücksichtigende Risiken
Während die Rendite von 14.5 % des SDIV kaum zu überbieten ist, ist dieser ETF nicht ohne Risiken, derer sich Anleger bewusst sein sollten. Diese Risiken werden durch die Performance des Fonds in der jüngeren Vergangenheit bestätigt, die ich im nächsten Abschnitt hervorheben werde. Dennoch gibt es hier nicht viele Blue-Chip-Namen, wie Sie der obigen Liste der Beteiligungen entnehmen können.
Wenn Aktien so hohe Renditen aufweisen, kann dies in vielen Fällen ein Zeichen dafür sein, dass etwas nicht stimmt und der Markt nicht glaubt, dass die Dividendenausschüttung nachhaltig ist. Die meisten Unternehmen streben keine Dividendenrendite von 14 % an, daher kann eine hohe Rendite wie diese in vielen Fällen ein Zeichen für einen fallenden Aktienkurs sein.
Es versteht sich von selbst, dass Anleger Aktien mit einer attraktiven Dividendenrendite finden möchten, weil die Dividendenausschüttung Jahr für Jahr steigt, nicht weil der Aktienkurs im Laufe der Zeit sinkt.
Ein kurzer Blick auf einige der Bestände von SDIV verdeutlicht diesen Punkt. Die Aktien von Golden Ocean sind in den letzten zehn Jahren um fast 75 % gefallen, während die Aktien von Omega Healthcare Investors besser abgeschnitten haben, aber im gleichen Zeitraum immer noch 4.7 % verloren haben.
Anleger, die den hohen Renditen dieser Namen nachjagten, schnitten in den letzten 10 Jahren nicht nur drastisch schlechter ab als der breitere Markt, sondern verloren im Fall von Golden Ocean auch einen erheblichen Teil ihres Kapitals.
Omega Healthcare Investors und Golden Ocean weisen Smart Scores von 5 bzw. 7 von 10 auf, sodass der Markt ihre Aussichten von hier aus neutral einschätzt. Der Smart Score ist das proprietäre quantitative Aktienbewertungssystem von TipRank, das Aktien anhand von acht verschiedenen Marktfaktoren bewertet, wie z. Aktien mit einem Smart Score von 8 oder höher erhalten „Outperform“-Ratings.
Die Leistung von SDIV
SDIV hinkt dem breiteren Markt seit Jahresbeginn mit einem Verlust von 3.7 % hinterher, gegenüber einem Gewinn von 1.3 % für den S&P 500. SDIV verlor 26.4 ebenfalls 2022 %, was etwas schlechter war als der S&P 500.
In den letzten fünf Jahren ist SDIV um 63.5 % und in den letzten zehn Jahren um 67 % gesunken. Unterdessen ist der S&P 500 in den letzten fünf bzw. zehn Jahren um 38.8 % bzw. 147.5 % gestiegen.
Während SDIV-Inhaber im Laufe der Jahre einige attraktive Dividendenzahlungen kassierten, ging der Wert ihrer Investition im Laufe der Zeit erheblich zurück und blieb hinter dem breiteren Markt zurück. Anleger mussten in dieser Zeit außerdem jedes Jahr eine Kostenquote von 0.58 % zahlen.
Investor Takeway
Die massive Dividendenausschüttung von 14.5 % von SDIV ist für einkommensorientierte Anleger sehr attraktiv, und der monatliche Auszahlungsplan unterstreicht diese Attraktivität. Allerdings gibt es hier nicht viele Blue-Chip-Bestände, und die Performance des ETF in den letzten zehn Jahren war nicht großartig.
Das soll nicht heißen, dass der ETF von hier aus keine Outperformance erzielen kann, und SDIV verdient auch Anerkennung für seine 11-jährige Serie monatlicher Auszahlungen, aber Anleger sollten sich der potenziellen Risiken bewusst sein.
Aus diesem Grund sind Anleger, die an SDIV interessiert sind und monatlich erhebliche Erträge aus ihrem Portfolio erzielen möchten, am besten damit bedient, SDIV zu einem Bestandteil eines gut diversifizierten Portfolios zu machen. Anleger könnten beispielsweise die Rendite ihres Portfolios steigern, indem sie einen kleinen Teil davon in SDIV investieren, aber ich wäre vorsichtig mit einer großen Allokation auf der Grundlage der oben diskutierten Faktoren.
Offenlegung
Quelle: https://finance.yahoo.com/news/global-x-super-dividend-etf-031326842.html