Meinung: Diese eine Aktie fällt auf, wenn man sich die Eckdaten der FAANG+-Gruppe ansieht

Wenn man bedenkt, dass das Akronym FAANG ein einfaches Schlagwort für „Big Tech“ sein sollte, ist es vernünftig, Microsoft Corp.
MSFT,
+ 1.38%
auf die Liste – schließlich stellt sein Jahresumsatz den von Netflix in den Schatten und es ist das zweitgrößte Unternehmen im S&P 500
SPX,
+ 1.63%
nach Marktkapitalisierung.

Und wenn wir Microsoft hinzufügen, können wir genauso gut Tesla Inc. einwerfen.
TSLA,
+ 5.29%
weil Investoren ein solches Interesse an dem Unternehmen haben – dem fünftgrößten im S&P 500.

Unter dieser Gruppe von sieben Aktien bietet Alphabet eine überzeugende Kombination aus einer niedrigen Bewertung zu erwartetem Gewinn und hohen Erwartungen an Umsatz- und Gewinnwachstum bis 2024.

Hier ist die FAANG+-Gruppe, geordnet nach Marktkapitalisierung, mit aktuellen Kurs-Gewinn-Verhältnissen (KGV), KGV zum 31. Dezember 2021 und Preisänderungen seit Jahresbeginn bis zum 24. Oktober:

Klicken Sie auf die Ticker, um mehr über jedes Unternehmen zu erfahren, einschließlich der vollständigen Berichterstattung über Nachrichten und Finanzberichte. Klicken hier für Tomi Kilgores ausführlichen Leitfaden zu der Fülle von Informationen, die kostenlos auf der Kursnotierungsseite von MarketWatch verfügbar sind.

Zum Vergleich wurden auch die Kurs-Gewinn-Verhältnisse für den S&P 500 aufgenommen. Ende 2021 wurde die gesamte FAANG+-Gruppe mit viel höheren KGV-Bewertungen gehandelt als der Index. Aber jetzt, nach zweistelligen Kursrückgängen im Jahr 2022 für die gesamte Gruppe, wird Meta zu einer viel niedrigeren Bewertung gehandelt als der Index. Alphabet wird nur leicht über der KGV-Bewertung des Index gehandelt.

Und das unterstreicht, was in einigen Jahren als goldene Kaufgelegenheit für die Aktien von Alphabet angesehen werden könnte.

In den letzten 10 Jahren wurden die Aktien der Klasse A von Alphabet (die Aktien wurden 2014 in Klasse A und Klasse C aufgeteilt, wobei nur die Aktien der Klasse A Stimmrechte behalten) mit einem durchschnittlichen Kurs-Gewinn-Verhältnis von 14.1 bis 32.8 gehandelt KGV von 22.6 laut FactSet.

Als zweitbilligste Aktie nach KGV auf der FAANG+-Liste stellt sich die Frage, was in Zukunft zu erwarten ist?

Hier ist ein Blick auf die erwarteten durchschnittlichen jährlichen Wachstumsraten (CAGR) für Umsatz und Gewinn der Gruppe bis 2024. Die Zahlen basieren auf Konsensschätzungen für das Kalenderjahr der von FactSet befragten Analysten. (Einige Unternehmen haben Geschäftsjahre, die nicht mit dem Kalender übereinstimmen):

Einige Anmerkungen zu diesen Daten:

• Apple hat bis 2024 die niedrigsten erwarteten Umsätze und EPS CAGR. Dies spiegelt zum Teil Apples Größe, Marktanteil und die Verlangsamung der Austauschzyklen für seine Produkte wider. Andererseits rangiert Apple ganz oben auf diese Liste der Top-Performer unter den S&P 500 in den letzten 10 Jahren, basierend auf der Rendite auf das investierte Kapital. Das Vertrauen der Anleger in das Finanzmanagement des Unternehmens zeigt sich in seinem relativ hohen KGV (in der ersten Tabelle).

• Es wird erwartet, dass Amazon bis 2024 eine dreistellige CAGR für Gewinne aufweisen wird, da es zu Ertragsverzerrungen kommen kann, die durch einmalige Ereignisse verursacht werden können, sowie aufgrund der Gewohnheit des Unternehmens, den größten Teil seiner Gewinne wieder in das Geschäft zu stecken, um die kontinuierliche Expansion zu finanzieren. Dadurch ist das KGV des Unternehmens weniger aussagekräftig als bei anderen Unternehmen.

• Meta handelt mit dem niedrigsten KGV auf der Liste – es war dieses Jahr der schlechteste Performer in der Gruppe, da die Investoren versuchen, sich um das von CEO Mark Zuckerberg zu kümmern Fokus auf Virtual-Reality-Plattformen, und sprach öffentlich von fast nichts anderem, obwohl das Segment Reality Labs im zweiten Quartal nur 1.6 % des Umsatzes des Unternehmens ausmachte.

• Netflix war im Jahr 2022 der zweitschlechteste Performer auf der Liste. Das Unternehmen hatte Ende 2021 eine superhohe KGV-Bewertung und befindet sich derzeit in einem Strategiewechsel werbeunterstützte Streaming-Pakete hinzufügen ab November.

• Das KGV von Tesla ist in diesem Jahr von stratosphärischen 38.2 Ende 120.3 auf 2021 gesunken. Dies ist weiterhin eine faszinierende Geschichte, da sich CEO Elon Musk auf seine bevorstehende Übernahme von Twitter Inc. konzentriert hat.
  TWTR,
  + 2.45%,
  während Investoren und Kunden hoffen, dass der Cybertruck 2023 zum Kauf angeboten wird. Musk sagte während einer Telefonkonferenz am 19. Oktober, dass sich Tesla in der „Endphase“ des Baus seiner Pickup-Montagelinie in Austin, Texas, befinde.

Natürlich könnte Alphabet in diesem Markt- und Wirtschaftszyklus kurzfristig mit weiteren Rückgängen konfrontiert sein Sorgen über ein langsameres Umsatzwachstum da sich das Unternehmen darauf vorbereitet, seine Ergebnisse für das dritte Quartal nach Handelsschluss am 25. Oktober bekannt zu geben.

Aber Alphabets Kombination aus niedrigem KGV und hohen Erwartungen an ein stabiles Geschäft, das in den nächsten zwei Jahren weiter zweistellig wachsen wird, macht es zu einer attraktiven Aktie für langfristige Anleger.

Nicht verpassen: Diese 27 Aktien können dir ein diversifizierteres Portfolio bieten als der S&P 500 – und das ist derzeit ein entscheidender Vorteil