Alphabet Inc (NASDAQ: GOOG) (NASDAQ: GOOGL) Google hat jahrelang darum gekämpft seine Position verbessern der Cloud-Markt im Vergleich zu Marktführern wie Amazon.com Inc (NASDAQ: AMZN) und Microsoft Corp. (NASDAQ: MSFT).
Eine interne Schätzung von Google, die aus einem durchgesickerten Microsoft-Dokument und einigen Extrapolationen anderer Marktstatistiken hervorgeht, zeigt, dass Google Cloud glaubt, näher am zweiten Platz zu sein, als Analysten glauben, CNBC Berichte.
Google schätzt, dass Microsoft im letzten Geschäftsjahr unter 29 Milliarden US-Dollar an Azure-Einnahmen erzielt hat, was den Wert der von Kunden genutzten Cloud-Infrastrukturdienste widerspiegelt und um mehrere Milliarden US-Dollar hinter dem Konsens der Wall Street zurückbleibt.
Die Bank of America prognostizierte, dass Azure im Geschäftsjahr 37.5 2022 Milliarden US-Dollar einbringen würde. Cowen prognostizierte einen Umsatz von 33.9 Milliarden US-Dollar und UBS sagte 32.3 Milliarden US-Dollar.
Google schätzte, dass Azure das Geschäftsjahr 22 mit einem Betriebsverlust von (3) Milliarden US-Dollar beendete, verglichen mit einem Verlust von mehr als (5) Milliarden US-Dollar im Vorjahr.
Laut Google machten die Vertriebs- und Marketingkosten von Azure 34 % der Einnahmen aus der Nutzung aus. Laut Microsoft machten die Vertriebs- und Marketingkosten für das gesamte Unternehmen im gleichen Zeitraum 11 % des Umsatzes aus.
„Auf keinen Fall ist es ein so großer Verlust“, sagte Cowen-Analyst Derrick Wood. Seine Untersuchungen zeigen, dass Azure eine operative Marge von über 30 % aufweist, verglichen mit Googles Schätzung eines Margenverlusts von (10) %.
AWS verzeichnete im dritten Quartal eine operative Marge von 26 %, während die Cloud-Gruppe von Google einen Verlust der operativen Marge von -(10) % meldete.
Laut Gartner kontrollierte AWS im Jahr 39 2021 % des globalen Cloud-Infrastrukturmarktes, gefolgt von Microsoft mit 21 %, China Alibaba Group Holding Limited (NYSE: BABA) mit 9.5 % und Google mit 7.1 %.
Google und Microsoft haben viel investiert, um die Dominanz von Amazon Web Services zu verhindern Markt wurde 2006 Pionierarbeit geleistet.
Wenn Google recht hat, wären die Einnahmen aus dem Azure-Verbrauch (ACR) von Microsoft etwa 40 % so groß wie das AWS-Geschäft von Amazon und 27 % größer als das Cloud-Geschäft von Google.
Die Berechnungen von Google deuten darauf hin, dass ACR die Haupteinnahmequelle für Azure und andere Cloud-Dienste ist.
Google hat auf der Grundlage der durchgesickerten ACR-Informationen eine Reihe von Annahmen getroffen.
Keiner der drei US-Marktführer hat Bruttomargen für seine Cloud-Gruppen offengelegt.
Cowen erwartet, dass die breitere Gruppe von Azure und anderen Cloud-Diensten im Geschäftsjahr 27 23 % des Umsatzes von Microsoft ausmachen wird. Er sagt, Microsoft könnte die Dinge klären, indem es eine detailliertere Aufschlüsselung bereitstellt.
Foto von Rainer Stropek via Flickr
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Quelle: https://finance.yahoo.com/news/google-downplays-microsoft-cloud-potential-200948443.html