Goldman-Partner prägen 15-Millionen-Dollar-Vergütungspakete, wenn Boomzeiten zurückkehren

Die Bonussaison hat an der Wall Street begonnen und die Banker, die im vergangenen Jahr Rekordumsätze für Unternehmen wie Goldman Sachs erzielten, ernten die Früchte.

Goldman und JPMorgan Chase informierten Investmentbanker und Händler diese Woche über ihre Gehaltspakete, Teil eines jährlichen Rituals, das Arbeitnehmer in Hochstimmung – oder auch Entmutigung – versetzen kann, wenn sie erfahren, wie sehr ihre Bemühungen im Jahr 2021 geschätzt werden.

Nach Angaben von Personen, die mit der Situation vertraut sind, stieg der Vergütungspool für die Investmentbanker von Goldman um 40 bis 50 Prozent. Beim Rivalen JPMorgan stieg der Bonuspool für diese Kategorie um 30 bis 40 %, sagten andere Sachverständige und bestätigten damit einen Bloomberg-Bericht.

„Ich kenne Banker, die außergewöhnlich zufrieden sind. Sie haben dieses Jahr im Allgemeinen am besten abgeschnitten, im Gegensatz zu den Händlern“, sagte David McCormack, Leiter der Personalvermittlungsfirma DMC Partners. „Das ist die höchste Entschädigung, die viele Menschen im letzten Jahrzehnt gesehen haben.“

Überall an der Wall Street sind die Gehälter gestiegen, von Bankern im ersten Jahr bis hin zu Partnern und Top-Führungskräften, nach einem zweijährigen Boom bei Fusionen und Marktaktivitäten, der durch die Reaktion der Federal Reserve auf die Coronavirus-Pandemie ausgelöst wurde. Die Lohninflation war letzte Woche ein zentrales Thema, als die Banken die Ergebnisse für das vierte Quartal veröffentlichten, und Analysten befürchteten, dass steigende Ausgaben die Gewinne schmälern würden.

Der Anstieg der Bonuspools der Banken spiegelt ihre Ergebnisse für 2021 wider. Bei Goldman beispielsweise stiegen die Einnahmen aus dem Investmentbanking aufgrund zahlreicher abgeschlossener Fusionen und Börsengänge im Vergleich zum Vorjahr um 58 % auf 14.9 Milliarden US-Dollar. JPMorgan gab letzte Woche bekannt, dass seine Investmentbanking-Gebühren im Jahr 2021 um 39 % auf 13.2 Milliarden US-Dollar gestiegen sind.

Der Anstieg der Vergütungspools gibt nicht die ganze Wahrheit wieder. Manager nutzen die Pools, um Boni an einzelne Mitarbeiter auszuschütten, und ihre Anreize hängen davon ab, wie viel sie zu den Teamergebnissen beigetragen haben. Regenmacher, die milliardenschwere Geschäfte akquirieren und abschließen, werden am meisten bezahlt.

McCormack sagte, Goldmans Partner in Bereichen, die sich besonders gut entwickelten, etwa im Technologie- und Gesundheits-Investmentbanking, machten im vergangenen Jahr zwischen 12 und 15 Millionen US-Dollar. Seniorpartner, die Abteilungen leiten, machten sogar noch mehr, sagte er.

Die leistungsstärksten Geschäftsführer, die eine Stufe unter den Partnern stehen, brachten 5 bis 7 Millionen US-Dollar ein, sagte er.

Und in den Goldman-Zahlen sind keine einmaligen Sonderprämien für Partner enthalten, die nach Angaben von mit der Situation vertrauten Personen auf Multimillionen-Dollar-Süßigkeiten hinauslaufen können. Einer Quelle zufolge wurden die Boni von der Bank als PPA (Partnership Performance Awards) bezeichnet.

„Wir wollten die Partner daran erinnern, wie wertvoll sie sind, und zum Ausdruck bringen, wie außergewöhnlich dieses Jahr war“, sagte eine Person.

Bei Goldman spiegelte die Erhöhung der Bankergehälter den Anstieg der Gesamtvergütung für die 43,900 Mitarbeiter des Unternehmens wider. Die Ausgaben für Löhne und Sozialleistungen stiegen um 33 % auf 17.7 Milliarden US-Dollar, was 403,621 US-Dollar pro Person entspricht, verglichen mit 329,000 US-Dollar im Jahr 2020.

Bei der Unternehmens- und Investmentbank von JPMorgan stiegen die Vergütungskosten um 13 % auf 13.1 Milliarden US-Dollar oder 193,882 US-Dollar für jeden der 67,546 Mitarbeiter der Abteilung.

„Es gibt viel mehr Vergütung für Top-Banker, Händler und Manager, von denen ich sagen sollte, dass sie in den letzten Jahren außergewöhnliche Arbeit geleistet haben“, sagte Jamie Dimon, CEO von JPMorgan, letzte Woche in einer Telefonkonferenz. „Wir werden bei der Bezahlung wettbewerbsfähig sein. Wenn das die Margen für die Aktionäre ein wenig schmälert, dann sei es so.“

Die Lohninflation erreichte alle Bereiche der Investmentbank. Dimon selbst verdiente letztes Jahr eine Erhöhung um 10 % auf 34.5 Millionen US-Dollar, teilte die Bank am Donnerstag in einer Akte mit.

Der Druck, Arbeitskräfte im harten Wettbewerb um Talente zu halten, wirkte sich sogar auf junge Hochschulabsolventen aus. Laut Quellen, die einen Bericht der Financial News bestätigten, hat JPMorgan kürzlich die Grundgehälter für Investmentbanking-Analysten im ersten Jahr auf 110,000 US-Dollar erhöht, was dem Satz entspricht, den Goldman letztes Jahr festgelegt hatte.

Aber auf jeden Banker, der sich über einen Glücksfall freut, gibt es viele andere, die zutiefst enttäuscht sind oder sein werden, nachdem sie ihre Zahl erfahren haben. Michael Sloyer, ein ehemaliger Goldman-Händler und jetzt Coach für Führungskräfteentwicklung, teilte seine eigenen Erkenntnisse über die Intensität der Bankkultur mit.

„Manchmal wurde das Geld zu einem Indikator für meinen Wert als Person“, sagte Sloyer, der elf Jahre lang bei Goldman aufstieg und schließlich Geschäftsführer wurde. „Als die Zahl im Laufe der Jahre immer größer wurde, wuchsen die Vergleiche nur mit den Menschen um mich herum. Es könnte sich wie ein nie endendes Laufband anfühlen.“

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