Was die meisten Leute vergessen, ist, dass es auf der anderen Seite der von Burry eingegangenen Wette auf Mortgage Collateralized Debt Obligations (CDOs) Prestige gab Investmentbank Goldmann Sachs. CDOs sind Kredite, Hypotheken und andere Vermögenswerte, die Investmentbanken bündeln und institutionellen Anlegern anbieten.
In dem Buch „The Big Short: Inside the Doomsday Machine“ von Michael Lewis heißt es, dass Burry beschloss, auf die Implosion des Subprime-Marktes zu setzen, nachdem er bemerkte, dass viele Menschen es sich nicht leisten konnten, ihre Hypotheken zu bezahlen. Aber die Kreditgeber fanden neue Finanzinstrumente, um zu rechtfertigen, ihnen mehr Geld zu geben.
„Es war ein klares Zeichen dafür, dass die Kreditgeber es verloren hatten und ihre eigenen Standards ständig herabsetzten, um das Kreditvolumen zu steigern“, sagte Burry.
Kreditgeber verkauften diese Kredite an Goldman Sachs, Morgan Stanley, Wells Fargo und andere „too big to fail“-Banken, die sie in Anleihen verpackten und verkauften. Diese Praktiken brachten das Finanzsystem fast in die Knie. Sie verursachten die schlimmste Finanzkrise seit 1929.
Seit einigen Monaten schlägt Burry wieder Alarm wegen der Wirtschaftslage. Er glaubt, dass es unweigerlich hineinfallen wird Rezession . Er sagt, er sehe eine Schuldenkrise der Haushalte voraus, die eine ernsthafte Gefahr für die Wirtschaft darstellen würde.
„Erinnerst du dich an das Problem der Sparschwemme? Nicht mehr. COVID-Helikoptergeld hat den Menschen beigebracht, wieder Geld auszugeben, und es macht süchtig. Der Winter kommt“, warnte Burry im vergangenen August.
„Der Winter kommt“ scheint eine Anspielung auf die HBO-Serie „Game of Thrones“ zu sein. Charaktere verwendeten den Satz als Warnung.
Eine mysteriöse Wette „13.48 % der Aktien schlossen über ihrer 200-Tage-Marke gleitender Durchschnitt gestern“, Burry, der läuft Hedge-Fonds Scion Asset Management, sagte am 1. Oktober auf Twitter. „Der Tiefststand lag 2009 bei 1.2 %. Der Tiefststand im Jahr 2020 lag bei 2.8 %. Derzeit auf dem Niveau von 2007.“
Anschließend bestätigte er diese düstere Prognose, indem er im zweiten Quartal fast sein gesamtes US-Aktienportfolio liquidierte.
Aber er wieder aufgenommen Kauf von Aktien im dritten Quartal, laut behördlichen Unterlagen. Zum 30. September umfasste Scions Portfolio an in den USA notierten Unternehmen sechs Unternehmen.
Er setzte auf Aerojet RocketDyne (Ajrd Holen Sie sich einen kostenlosen Bericht , Charter-Kommunikation (CHTR Holen Sie sich einen kostenlosen Bericht , Corecivic (CXW Holen Sie sich einen kostenlosen Bericht , Geo Group, Liberty Lateinamerika (LILA Holen Sie sich einen kostenlosen Bericht und Qurate Einzelhandel. Insgesamt hat sein Aktienportfolio einen Gesamtwert von 41.3 Millionen US-Dollar, 38 Millionen US-Dollar mehr als drei Monate zuvor.
Ein paar Tage nach der Enthüllung dieser neuen Wetten hat Burry gerade eine kryptische Nachricht gesendet, die darauf hindeutet, dass er auch stark auf den Zusammenbruch der Aktie eines Unternehmens oder den Niedergang einer Branche oder sogar einer Anlageklasse gewettet hat.
„Du hast keine Ahnung, wie klein ich bin“, postete Burry am 15. November auf Twitter. Der Tweet wurde inzwischen gelöscht, wie so oft mit all seinen Posts.
Burry gibt seine Position nicht preis. Er lässt die Nutzer sozialer Netzwerke spekulieren. Sie begannen mit einem Ratespiel, bei dem es hauptsächlich um Namen von Technologiegruppen ging. Burry hatte die Aktien von Alphabet und Meta Platforms, die er im zweiten Quartal hielt, liquidiert.
Sicher ist, dass Burry wieder für Aufsehen gesorgt hat, denn viele fragen sich, ob er wirklich von einer Wette spricht oder von seiner Körpergröße. Der Finanzier soll 5 Fuß 6 Zoll groß sein.
Leerverkäufe von Aktien sind eine Wette darauf, dass der Aktienkurs fallen wird.