Ausbruch der Eröffnungsspanne bei Ethereum

Dieser Artikel wird eine der leistungsstärksten Strategien bewerten, die die Trendfolgelogik verwendet: die Ausbruch aus der Eröffnungsspanne (ORB).

Diese Strategie, die auf Ethereum angewendet wird, basiert auf der Annahme, dass bei Erreichen einer bestimmten Gewinnschwelle des Basiswerts seit Eröffnung des Tages (z. B. 2.5 % nach oben), Der Markt wird in die Richtung gehen, in die er geht. 

Etwa so, als würde man erst in den Markt einsteigen wollen, nachdem er eine gewisse Stärke gezeigt hat und es daher wahrscheinlicher ist, dass sich die Richtung des Trends bis zum Ende des Tages nicht ändert. Die Aufgabe des systematischen Händlers wird es sein, die Schwelle zu identifizieren, jenseits derer dieser Markt tendenziell nicht umkehrt. 

Abbildung 1 zeigt ein Beispiel für das betreffende Muster, das eine prozentuale Schwelle von der Eröffnung des Tages identifiziert, über der die Strategie auf den Markt kommt. 

Die Trades werden am Ende jeder Sitzung geschlossen, daher handelt es sich um eine Intraday-Strategie, die auf 15-Minuten-Balken aufbaut und über einen Zeitraum von etwa 5 Jahren (August 2017 bis heute) getestet wird.

In Abbildung 2 drehen sich die Schwellen ab 0% bis 10% mit 0.5%-Schritten (0 – 0.5 – 1 – 1.5 usw.) sehen wir, ab welchen Prozentsätzen es bequem zu kaufen ist Ethereum. Offensichtlich ist der Basiswert in den für den Backtest verwendeten Jahren so stark gestiegen, und in allen Fällen hätte der Kauf von ETH am Ende von 5 Jahren einen Gewinn gezeigt. Was variiert, sind alle anderen Daten, einschließlich Drawdown und Gesamtzahl der Trades. 

Wenn der Prozentsatz zunimmt, wird die Strategie immer weniger handeln. Dies liegt auf der Hand, da mit zunehmender Schwelle auch die Schwierigkeit zunimmt, einen bestimmten Prozentsatz des Aufwärtspotenzials aus der Eröffnung zu erkennen. Das bedeutet, je niedriger die prozentuale Schwelle angewendet wird, desto größer ist die Gesamtzahl der Trades in der Historie. 

Die Analyse der Ergebnisse zeigt, dass die ersten Werte reichen von 0.5% auf 3% sind diejenigen, die dem System den größten Gewinn bringen. Diese Prozentsätze sind jedoch in Zusammenhang mit der durchschnittlichen Volatilität von ETH zu setzen, die insbesondere im Vergleich zu traditionellen Märkten sehr hoch ist. Diese Schwellenwerte werden vom Markt leicht erreicht, was eine hohe Anzahl von Trades impliziert, die Fallstricke verbergen könnten. Tatsächlich bedeutet eine höhere Anzahl von Trades, dass mehr Gebühren zu zahlen sind und stärker dem Rutschrisiko ausgesetzt. 

Die Drawdowns sind ebenfalls sehr hoch (-9,100 $ mit 1 %), wenn man bedenkt, dass die für jeden Trade festgelegte Position 10,000 $ beträgt. 

Daher wird ein Zwischenwert gewählt, der ein guter Kompromiss zwischen Gesamtzahl der Trades (besser unter 100/Jahr und über 20/Jahr bleiben), durchschnittlichem Trade und Drawdown sein kann. Der Wert 4.5 % scheint am geeignetsten zu sein, da der Drawdown-Wert der niedrigste aller betrachteten Fälle ist und der durchschnittliche Handel für eine Intraday-Strategie gut bleibt.

An diesem Punkt betreten wir klassische Trade-Exits, nämlich Stop-Loss und Take-Profit. Zusätzlich zu diesen Ausstiegen wird man die Long-Position schließen, wenn der Markt das Tief der vorherigen Sitzung durchbricht. 

Die optimalen Werte für Stop-Loss und Take-Profit sind 4 % bzw. 15 %. Wenn die Preise um gut 4 % vom Ladepreis fallen, werden die Positionen grundsätzlich im Stop-Loss geschlossen, während wenn der Markt um mindestens 15 % steigt, die Positionen im Take-Profit geschlossen werden. 

Die nächsten Abbildungen zeigen die Ergebnisse der Gesamtstrategie aller gerade aufgeführten Regeln. Die Gewinnkurve ist ansteigend, und trotz der Tatsache, dass dieser Markt in der letzten Periode (2022) sehr starke Drawdowns von mehr als 80 % erlitten hat (wie in Abbildung 6 ersichtlich), konnte sich die analysierte Strategie verhalten halten, Reduzierung der Risiken von einfach kaufen&halten ETH.

Zum Schluss der Drawdown 3,000 $ nicht übersteigt, im Vergleich zu einer Rückkehr von mehr als $ 19,000 während des betrachteten Zeitraums. Eine schöne Summe im Vergleich zu dem Kapital, das für jeden Trade eingesetzt wird und sich auf 10,000 $ beläuft.

Zusammenfassend hat diese Strategie bewiesen, dass sie auf der zweitbeliebtesten Krypto der Welt gewinnbringend eingesetzt werden kann. Wie andere Kryptowährungen reagiert auch Ethereum sehr gut darauf trendfolgend Logik, und die Strategie des Ausbruchs aus der Eröffnungsspanne passt sehr gut zur Natur dieses Marktes.

Bis zum nächsten Mal!