Dezentrale Börsen (DEXs) haben seit dem Debüt von Uniswap auf Ethereum einen Höhepunkt ihrer Popularität erreicht.
Im Gegensatz zu ihren zentralisierten Gegenstücken bieten DEXs Kryptobenutzern ein erlaubnisfreies Handelsökosystem, das es jedem auf der ganzen Welt ermöglicht, problemlos auf Kryptomärkte zuzugreifen.
Heute sind einige der liquidesten Krypto-Handelsumgebungen DEXs, wobei namhafte Plattformen wie Curve und Uniswap die Nase vorn haben.
Laut DeFi Llama liegt der Gesamtwert (TVL) von Curve bei weit über 23 Milliarden US-Dollar, während Uniswap mit 7.8 Milliarden US-Dollar folgt.
Was also verursacht den Wechsel zu dezentralen Handelsumgebungen? Zunächst einmal sind Krypto-Natives für ihre Vorliebe für dezentrale Ökosysteme bekannt, ein Gefühl, das das Wachstum von DEXs in den letzten zwei Jahren angeheizt hat.
Darüber hinaus ist der Zugang zum DeFi-Markt nun für jeden interessierten Stakeholder unabhängig von regulatorischen Hürden problemlos möglich; DEXs machen zentrale Gatekeeper überflüssig, die seit langem ein großes Hindernis darstellen.
Mit DEXs im Bild muss man keine umständlichen KYC-Prozesse durchlaufen oder exorbitante Gebühren an zentralisierte Börsen (CEXs) zahlen.
Stattdessen wird das DEX-Ökosystem durch automatisierte Smart Contracts betrieben, die als Zwischenhändler fungieren. Noch besser ist es für Innovatoren viel einfacher, ihre nativen Token auf DEXs aufzulisten, als auf CEXs, wo die zentralisierten Stakeholder entscheiden, welche Token aufgelistet werden sollen.
Allerdings sind im letzten Jahr viele DEXs entstanden, von denen einige auf Pionierketten wie Ethereum aufbauen, während andere auf Polkadot auftauchen.
Lawine und Cardano. Der nächste Abschnitt dieses Artikels wird einen vielversprechenden DEX von jeder der genannten Ketten vorstellen, um ein besseres Bild des wachsenden DeFi-Marktes zu zeichnen.
1. Schaukeln
Balancer ist ein von Ethereum entwickeltes DeFi-Protokoll mit einem automatisierten Portfoliomanager und einer Handelsplattform.
Dieser DEX ermöglicht es Krypto-Benutzern, native Ethereum-Token zu optimalen Preisen zu handeln, indem sie gepoolte Liquidität aus Anlegerportfolios und die Smart Order Router-Funktion nutzen, um die besten Angebote zu finden.
Was den automatisierten Portfoliomanager betrifft, führt Balancer einen dezentralen Indexfonds ein, der es DeFi-Benutzern ermöglicht, ein passives Einkommen aus ihrer gepoolten Liquidität zu erzielen.
Im Gegensatz zu den traditionellen Indexfonds erhebt das Portfolioverwaltungsmodell von Balancer jedoch keine Gebühr. Stattdessen erheben Liquiditätsanbieter Gebühren von Händlern, die die Positionen basierend auf Arbitragemöglichkeiten ständig neu ausgleichen.
Nach den neuesten Entwicklungen versucht dieser Ethereum DEX nun, seine Marktaussichten über die Privatkunden hinaus zu skalieren.
Sie haben kürzlich eine Partnerschaft mit Cowswap geschlossen, einem Ethereum Meta DEX-Aggregator, der das MEV-Problem und die Gasgebühren für fehlgeschlagene Transaktionen löst.
Laut der Ankündigung ist die Integration ein erster Schritt beim Aufbau eines benutzerfreundlichen Krypto-Handelsökosystems für Balancer- und Cowswap-Benutzer.
2. Polkadex
Polkadex ist ein Peer-to-Peer-DEX-Orderbuch, das auf der Substrate-Infrastruktur basiert. Diese Plattform kombiniert die Vorteile zentraler und dezentraler Börsen, um das Handelserlebnis für DeFi-Benutzer zu verbessern.
Das Polkadex-Orderbuch ermöglicht eine hohe Liquidität und ein blitzschnelles Handelsökosystem. Darüber hinaus können Benutzer erweiterte Funktionen wie Handelsbots und Hochfrequenzhandelsfunktionen nutzen.
Neben dem Orderbuch bietet Polkadex weitere grundlegende Tools, darunter eine IDO-Palette, die es Krypto-Innovatoren ermöglicht, ERC-20-ähnliche Token zu entwerfen.
Diese Token können auf der Grundlage der Polkadot-Parachain-Infrastruktur über mehrere Blockchain-Ökosysteme übertragen werden.
Polkadex gehört insbesondere zu den Begünstigten des Web3-Zuschusses, mit dem die Anfangsphase seiner Entwicklung finanziert wurde.
Da Parachains immer beliebter wird, ist dieser von Polkadot entwickelte DEX eine der DeFi-Handelsplattformen, die die Bühne für ein interoperables Ökosystem bereiten.
Krypto-Benutzer, die Polkadex nutzen, können auch mehrere Hot Wallets integrieren oder ihre Vermögenswerte an externe Manager delegieren.
Nicht zuletzt bietet Polkadex eine dezentrale KYC-Option, die es Benutzern ermöglicht, gesetzeskonform zu sein und gleichzeitig ihre Privatsphäre zu wahren.
3. Schuppentier
Der Pangolin DEX gehört zu den Pionieren der dezentralen Handelsplattformen auf Avalanche, einer schnell wachsenden Layer-1-Kette, die die DApp-Entwicklung unterstützt.
Wie Uniswap und Sushiwap basiert die Architektur von Pangolin auf einem automatisierten Market-Maker-Modell (AMM) mit einem nativen Governance-Token namens PNG.
Zu den grundlegenden Vorteilen der Verwendung des Pangolin DEX gehören schnelle und günstige Trades, Community-getriebene Entwicklung und ein faires Tokenomics-Modell.
Das Projekt hat 95 % seines gesamten Token-Angebots (512 Millionen PNG) für sein Liquiditäts-Mining-Programm bereitgestellt, während die restlichen 5 % für Community-Airdrops bestimmt sind.
Was die Benutzeroberfläche betrifft, bietet Pangolin eine benutzerfreundliche Oberfläche, die es sowohl Neulingen als auch Krypto-Veteranen ermöglicht, Token nahtlos innerhalb des Avalanche-Ökosystems auszutauschen.
Benutzer können auch die Farming- und Liquidity-Mining-Möglichkeiten nutzen, indem sie einfach ihre Wallets verbinden und eine Farm ihrer Wahl auswählen.
Während Avalanche die Dominanz von Ethereum noch in Frage stellen muss, ebnet das Aufkommen von DEXs wie Pangolin den Weg für mehr Krypto-Benutzer, um zu günstigeren Preisen auf den DeFi-Markt zuzugreifen.
4. Eisbechertausch
Sundaeswap ist ein von Cardano entwickelter DEX mit einer skalierbaren dezentralen Handelsplattform und einem automatisierten Liquiditätsbereitstellungsprotokoll.
Die Börse funktioniert ähnlich wie andere DEXs, mit dem einzigen Unterschied, dass ihre grundlegende Infrastruktur das UTXO-Modell von Cardano nutzt.
Einfach ausgedrückt, führt Sundaeswap besitzerlose Marktplätze für den Austausch von Krypto-Assets innerhalb des entstehenden DeFi-Ökosystems von Cardano ein.
Laut dem neuesten Blog-Update hat die Plattform ihr Testnetz erst im Dezember 2021 gestartet und wird voraussichtlich bald das Hauptnetz starten.
Was die Ökosystem-Governance angeht, nutzt Sundaeswap seinen nativen Token Sundae, um die Entscheidungsfindung bei der Entwicklung seiner DAO-gesteuerten Handelsplattform zu erleichtern.
Bisher wurden bereits 5 % der insgesamt 2 Milliarden Sundae-Token über ein Initial Stake Pool Offering (ISO) verteilt, das aus fünf Epochen bestand.
Gemäß den Tokenomics des Projekts werden 55 % des gesamten Token-Angebots der Community, 25 % dem Team, 13 % den Investoren, 5 % der Rekrutierung und 2 % den Beratern zugewiesen.
Noch in der Anfangsphase ist Sundaewaps Debüt als Pionier-DEX im kommenden DeFi-Ökosystem von Cardano ein Wendepunkt für Krypto-Benutzer, die Token innerhalb eines skalierbareren Smart-Contract-Ökosystems austauschen möchten.
Dezentrale Börsen sind die Zukunft von Krypto
Der DeFi-Markt hat zwar erst vor wenigen Jahren begonnen, aber der Wachstumskurs war in den letzten zwei Jahren enorm.
Heute sind über 227 Milliarden US-Dollar in verschiedenen DeFi-Protokollen eingeschlossen, darunter Kredit- und Kreditplattformen, DeFi-Derivatprotokolle und dezentrale Börsen.
Nach den neuesten Trends auf dem Kryptomarkt wird die gesamte DeFi-TVL wahrscheinlich zunehmen, da mehr Benutzer zu den kommenden kostenfreundlichen DEXs wechseln.
Dies bedeutet, dass die oben genannten DEXs eine bedeutende Rolle beim Onboarding von neuem Kapital in das Krypto-Ökosystem spielen werden.
Es bedarf jedoch einer gemeinsamen Anstrengung von Stakeholdern aus allen führenden Krypto-Communitys, um den DEX-Handel zu einem nahtlosen Erlebnis für jeden zu machen, der zentralisierte Krypto-Börsen vermeiden möchte.
Quelle: https://coinpedia.org/news/decentralized-exchanges-in-2022/